Asmeniniai finansai ekspertai pataria klientams periodiškai tikrinti savo turtą ir įsipareigojimus, kad jie galėtų pastebėti didelių įsiskolinimo atvejus arba finansinių sunkumų galimybę. Šis laikinas patarėjas taip pat taikomas verslo aplinkai, o finansų analitikai reguliariai vertina veiklos tendencijas peržiūrėdami įmonių ir ne pelno finansinių ataskaitų rinkinius.
Apibrėžimas
Tendencijos analizė padeda visuomenei suprasti, kas vyksta už įmonės uždarytų durų istoriškai. Peržiūrėdami organizacijos finansines ataskaitas, investuotojai ne tik mato, ar per ataskaitinius metus verslas uždirbo pinigus, bet ir tai, ar per ilgesnį laikotarpį - pavyzdžiui, tris, penkis ar 10 metų - grynuosius pinigus. Visą finansinių ataskaitų rinkinį sudaro balansas, pelno (nuostolių) ataskaita, pinigų srautų ataskaita ir nepaskirstytojo pelno ataskaita.
Svarba
Tendencijų analizė yra svarbi nagrinėjant įmonės finansines ataskaitas, nes finansų analitikai gali pamatyti, kaip bendrovės turtas ilgainiui išaugo. Konkurencinėje aplinkoje turto augimo tema dažnai yra ypač svarbi, ypač tose pramonės šakose, kuriose reikia didelių išankstinių investicijų - naftos ir dujų, kasybos ir karinių pajėgų. Vertindami veiklos tendencijas, įmonės analitikai taip pat gali pasakyti, ar organizacija yra gerai prižiūrėdama savo pinigus, ir išmintingai investuoja. Yra pirminių metodų, kaip analizuoti tendencijas, atsijoti per finansines ataskaitas. Tai yra santykių analizė, vertikali analizė ir horizontali analizė.
Santykio analizė
Vertinant įmonės veiklos tendencijas, reikia naudoti veiklos rezultatų rodiklius, pvz., Grynąjį pelno maržą ir nuosavybės grąžą. Tai yra veiksmingumo ir saugumo signalų iki mokumo ir likvidumo modelių. Grynojo pelno marža lygi grynosioms pajamoms, padalytoms iš pardavimo pajamų ir parodo pelningumą per tam tikrą laikotarpį. Nuosavybės grąža, arba ROE, parodo, kaip gerai bendrovė naudoja savo kapitalą, kad gautų pelną. ROE prilygsta pajamoms prieš mokesčius padalijus iš grynosios vertės.
Vertikali analizė
Vertikalioje analizėje finansų vadovai nustato vieną apskaitos elementą kaip lyginamąjį indeksą ir lygina kitus elementus su skaitmeniniu standartu. Pavyzdžiui, įmonės pajamos, išlaidos ir grynosios pajamos yra atitinkamai 10 mln. USD, 6 mln. USD ir 4 mln. Pajamos yra etalonas. Atitinkamai vertikali įmonės pelno (nuostolių) ataskaitos analizė rodo: 100 proc. Pajamų (10 milijonų JAV dolerių, padalintų iš 10 milijonų JAV dolerių 100); kainuoja 60 proc. ir grynosios pajamos - 40 proc. (4 mln. JAV dol., padalintos iš 10 mln.
Horizontali analizė
Horizontalioji analizė yra veiklos tendencijų per tam tikrą laiką tyrimas. Pavyzdžiui, investuotojai gali peržiūrėti įmonės penkerių metų balansą, kad nustatytų, kaip įmonių turtas ir įsipareigojimai perkeliami iš 1 metų į metus 5.
